普华永道:2019年加密货币将积极发展,会有更多的投资机构入场。

距离2018年结束还有5天,我们将迎来2019年,2018年跌跌不休的加密货币,2019年又会如何?你的信仰还够用吗?

就在这个2018年岁末,全球股市与油价持续下跌的同时,加密货币市场过去两周刚经历一轮暴跌行情,却似乎有所“回暖”。

Coinmarketcap数据显示,12月8日至24日,市值排名前二的比特币和瑞波币涨幅分别达29.5%和51%,第三的以太坊涨幅更达86.4%,纳入统计的加密货币整体市值涨幅超过40%。

有分析认为,本轮上涨时因为此前过于严重的抛售带来的反弹动力,而美元走弱等因素也为此提供了部分助力。不过乐观情绪很快遭受打击:进入25日,加密货币再次全线下跌,整体市值跌幅已超12%,整个数字货币过了一个黑色圣诞节。

▷ 超跌反弹短暂回暖

彭博大宗商品分析师Mike McGlone表示,“整个加密货币市场正在因美元走弱与美国政府停摆等宏观经济形势而获益。该市场刚刚经历了过度抛售,理应有个反弹。”

CNBC CryptoTrader栏目主持人、Onchain Capital创始人Ran NeuNer也通过推特表示,基金管理人需要寻找股票、债券和黄金之外的选择,比特币价格显得更为便宜、充满吸引力。

不过,专注区块链领域投资的BlockVC创始人徐英凯表示,加密资产与传统股票、原油等大类资产相关性较低,宏观经济变化对加密资产价格的走势也缺乏显著传导途径。本次加密资产的反弹主要是来自加密资产市场的内生性原因,属于超跌反弹现象。

以太坊的价格似乎印证了这一说法。eToro高级市场分析师Mati Greenspan指出,此前整体低迷时以太坊下跌最为严重,此轮反弹涨势最猛合情合理。

▷ 2019年淘汰“山寨币”已成共识

对加密货币的未来,外界意见不一,但在淘汰“山寨币”方面双方似乎已有共识。

专注区块链的市场咨询公司Lundar Digital Assets创始人Han Yoon 表示,山寨币的价格已无关紧要,数十亿美元资金正被投入区块链技术的研发与项目。

在他看来,区块链正在驶离投机性市场,散户也正走出盲目投资误区。“过去半年,成千上万的没有产品、没有区块链经验、没有合理理由发币的‘项目’向我们寻求资金。”他表示,在尽职调查之后,公司仅向不到20%的项目提供了帮助,提供资金的更是不到1%。

科尔尼管理咨询公司(ATKearney)月初发布的2019年预测中指出,尽管比特币价格在2017年飙升了1375%,但占加密货币总市值的比重却从2016年1月的高于90%降至了2018年2月的33%,如今其占比已回升至51.6%。ATKearney认为,随着“山寨币”退场,比特币占比将在2019年末升至2/3。

▷ 华尔街巨头强势入场

上月总部位于波士顿的跨国投资服务公司富达投资公司(Fidelity Investments)宣布,计划为其超过13000家的机构客户推出以数字资产为中心的子公司——Fidelity Digital Asset Services(FDAS)。

富达投资集团是全球最大的金融服务商之一,旗下管理着高达2.4万亿美元的资金。经过半个多世纪的发展,已经成为全球最大的专业基金公司。

FDAS将会为客户提供顶级的加密货币托管服务,与此同时,富达的加密货币分公司将参与处理客户的交易执行,整理交易数据保证交易的可靠性,一切服务都遵循“富达标准”执行。

一些金融机构因加密货币市场的波动和安全性问题迟迟不敢入市,富达的大动作,对上不透明的加密货币领域来说是重大的一步,会引领一批金融机构紧随其后。

▷ 预计更多机构投资者入场

普华永道(PwC)金融科技与加密业务亚洲主管Henri Arslanian 于24日表示,2018年已有许多机构投资者入场,2019年预计会有更多。“他们中的一部分也许会决定启动自己的方案,或者是与该行业的公司合作,或是投资于这些公司。”

他表示,对加密货币的监管透明度2018年得到了极大的提升,如果此种态势在2019年得到延续,将会更多地消除机构投资者和其他玩家入场时的不适。2018年是该领域的“修正年”,但科技成果将使该产业在2019年继续保有信心。

就像2018年大银行进入加密世界一样,2019年将是加密合作关系更加稳固的一年。2019年,一些知名公司将与加密货币公司合作,以增加他们的投资组合。

同时,其他人可能会投资加密公司,就像高盛投资加密货币托管机构BitGo一样。机构投资者的加入将为加密行业带来许多经验。随着对加密的监管透明度变得越来越具有包容性。从香港到瑞士,2018年是加密领域变革和积极发展的一年,2019年还将继续。

▷ 反对派:比特币作为投资工具不值得关注

有人看好数字货币在2019年的发展,也还是有人继续坚持反对投资比特币。

安本标准投资管理多元资产和宏观投资部投资董事张冬岳表示,比特币作为投资工具不值得关注。“比特币背后的投机参与者更多,真正的投资者参与较少。”他表示,“短期内我们还是不会考虑。”

“的确现在有一些卖方机构希望能够从比特币交易中分到一杯羹,包括之前大摩、高盛都说不会参与,但现在来看,它们会去参与一部分比特币交易业务。还有一些小的买方公司,正在参与比特币的基金管理,它们认为比特币需要一个专业的管理。”

张冬岳认为,比特币背后的加密技术会成为主流,可应用在很多地方,随着科技进步,当中的摩擦成本会逐渐消失。

无论是看好或者不看好加密货币在即将到来的2019年的表现,不可否认的是,抛开加密货币投资不谈,大家对加密货币背后的技术未来发展是没有争议的,我们期待在新的一年区块链技术能有突破性的发展,更多的应用能够落地,真正让技术服务于社会。

全局视角看EOS投资

声明:本文内容纯属作者个人观点,仅供投资者参考,不构成投资建议。

眼下虽然熊市当道,百币萧条。引力区一如既往地的做好社群活动,同我们EOS爱好者共同开拓一条斩“熊”之路。

引力区和EOS Nation 合作举办Open office,初衷是为了解决线上单线信息传递,与社区成员无法形成有效的沟通。希望通过面对面互动的形式,更好的了解社区成员的需求。同时,也可以为社区成员提供一个平台进行线下的深度链接。

本期采用线上分享会的方式,我们请到了引力节点精英中的仲一和Johnny,两位都是EOS的持仓大户,并且在数字货币投资方面有着资深经验。

今天他们聊一聊最实际、也是眼下大家最关注的–EOS投资中需要考虑的三大块内容。本期话题将围绕EOS投资前景、DAPP的发展方向以及去中心化交易所分析等内容。

1、EOS投资前景

区块链已经成为主流,社会普遍认可区块链技术。区块链1.0,比特币引入TOKEN,以太坊主导智能合约,之后出现了EOS和更多的公链。其中EOS企业级应用系统,主打高性能多玩法,成为当之无愧公链之王。

结合我的投资经历来说,从EOS上线,经历了RAM暴涨狂潮、DAPP大爆发、钱包使用等,每一个迭代都感受到极优的用户体验。如果说一年前对区块链的信仰只是基于的认知,而EOS的出现,让信仰亲眼所见,并可以亲身体验到了区块链的落地产品。

这种感觉类似苹果手机,不言而喻的比有键盘诺基亚好用得多。这一点对于普通用户来说,特别实际。用户不需要知道区块链是什么,但就是可以感受到区块链的好用。所以说,EOS让这一切变为现实,我看好它的价值,是因为它是第一个用户体验最佳的公链产品。

2、DAPP的发展方向

抛开EOS金融属性,DAPP的应用终究是EOS增值的硬实力。那么DAPP会在哪个点率先爆发?哪些会持久增长?

我实际案例来说,第一个爆发点是RAM,之后的菠菜、还有各类钱包和游戏都陆续在EOS上开发出,出现了一波DAPP繁荣。慢慢的发现那些用户多、体验好,宣传运营好的头部DAPP成长很快,随之该产品的价格翻了很多倍,已经出现了赚钱效应。总之,看一个东西是否改变世界吗,还是看它的产品是否能改变世界。

虽说现在EOS的价格随着全世界的金融趋势一再下跌,暂时价格与实际价值背离很大。但是你可以通过长期使用、观察和体验,发现下一个爆发点。那么下一个,我们大胆猜测依然是我提到的成长性很高的DAPP,这是成长规律,也是用户共识,大家也可以慢慢培养自己对于发现成长性很高产品的感知,现在就是好时机。

3、去中心化交易所

从人类发展学和社会学的角度重现了区块链的发展史,相信EOS成为公链之王的必然性和刚需性,聊到了DAPP的增长趋势。交易所作为最基础的DAPP,是用户连接EOS的第一关。

在牛市,交易所本身也需要吸纳有限的交易资金。眼下,市商管理的交易所、搬砖套利分红交易所、还有什么IBO交易所等等,层出不穷。

我们虽然都是区块链创业者,从投资角度来讲,还是看哪个项目能赚钱。我也不可避免的投资过空气币。所以,要不断学习,多买书,我看相关的书不下50本,后来也见了很多书的作者。通过看书、参与会议,面见大咖,接触的多了,就自然会总结出一些共识心法。

我发现区块链这个行业的人都很聪明,是一个工程、技术、计算机精英人才扎堆的地方。每天有大量信息和知识去掌握和学习,不断迭代,这个行业抛弃你连招呼都不会打。

我是分赛道投资的,货币赛道(比特币、以及BTC他的分叉、ZEC等针对法币竞争);还有以太坊,NEO,小蚁、量子、EOS等等的公链赛道、以及以币安为主的交易所(比特时代、OKex、火币)赛道、最后还有存储赛道(Sia\、story 、ipfs),存储是底层的需要,需求和应用量量越大,价值也越稳定。

交易所作为赛道有以下几类:老一代交易所(币安、OK\、火币);新一代交易所(BTS为代表的去中心化交易所);最新去中心化交易所(鲸交所、Newdex、OneDEX、畅思)。交易所是区块链地基础设施,只要有交易,交易稳赚不赔。对于用户来说,我们既可使用,也可投资。

交易所投资的收益很大。现在交易所挖矿,实际就是EOS的ICO,但完全优于以太时代的ICO模式——投出去的以太,几天后才回来。交易所挖矿好在已经有产品和收益,不同于ICO只有白皮书可以参考。

现在有些菠菜DAPP,投了当天就有分红,这就是说,收益来自于币价的增长和分红,行情好时有的甚至几小时分红一次,甚至出现了分红大于币价。从这一点看,EOS白皮书中原来说的快速和免费都实现了。

除此之外,大家在投资过程中应该最担心的就是如何保证安全。那么去中心化交易如何保证安全性呢?首先需要自己不断学习、思考和理解,首先要提高自己对安全的敏锐度。

其次,目前中心化交易所仍占优势,但其实去中心交易所在安全方面与中心化交易所已不相上下。用鲸交所举例。你在鲸交所的币只能提现到你本身账号上,类似微信钱包提现只能提到你绑定的银行卡上一样,然而微信账户和你的银行卡同时被黑的概率很小。交易所同理,资金进出都是用户自己的事情。

那么问题又来了,假设交易所做恶怎么办?

去中心化本身用代码、合约和机制来限制作恶,换句话叫做:不作恶来源于不能做恶。例如鲸交所的智能合约,在第三方浏览器EOSpark中就可以看到,他的合约是经过代码审计和一致性校验。即使鲸交所想跑路,币却还锁在智能合约里面,交易所也没办法触碰用户私钥、获得用户钱包。所以说团队想做恶也没法做,这一点也符合去中心化交易所的特质。

a.中心化交易所和去中心化交易所的区别

传统的中心化交易所要求在交易所进行一定认证开户后,会为你对应的代币分配地址,但是只会把地址开放给用户,却不会把私钥给用户。所以往这个地址充值资产,用户是没有办法要回的,因为你没有私钥。

中心化交易所如火币、币安、OkEX等,其实都是以自身企业的信用背书作为担保,以保证其不会发生携款跑路或者挪动用户未交易资产。但是,再大的中心化交易所都可能发生作恶或者被攻击盗币行为的,例如当年的门头沟事件、前段时间大交易所挪用EOS代币为自己投票等等。

这种交易所与现在的股市交易所实际上是类似的,所以不说他们是绝对安全和透明的。

去中心化交易所则不再需要你依赖交易所的企业信用背书了。在去中心化交易所中,交易双方资产都存储在双方各自的账户里面。然后当彼此的订单撮合达成时,卖方调用去中心化交易所的「智能合约地址」,由「智能合约」完成买卖双方的币币交易,并返还给买卖双方。

在整个交易过程前后,资产都存储在用户钱包,而无需用户充值到交易所中。只有买卖双方成交时,交易的币币在通过智能合约进行交换。

因此,买卖双方无需第三方担保,安全性能则有智能合约来确保。而智能合约是开源的,并且交易全流程是在区块链上公开可见的,并且经过安全审计公司的审核。所以,对于去中心化交易所而言,开源的「智能合约」是必不可少的,它是完成双方交易的中间人。

b.交易所对EOS生态的作用

区块链应用的发展有三个关键要素——技术平台、通证模型和治理机制。交易所作为技术平台的一个形式,是EOS生态中的一个重要环节。那么交易所能够对EOS生态产生什么作用呢?

目前来看,在区跨链和DAPP还未普及、普通用户开户成本高昂的情况下,短期内什么才是吸引更多的用户进入EOS区块链成为链上用户的有效方法?这里说的开户成本不仅仅是在EOS上创建一个账户的经济成本,更多的是认知成本,比如私钥管理和系统资源分配。

我个人认为短期内经济方面的收益是驱动个人跨越这些障碍成为链上用户的最有效动力,很多EOS的创始用户可能已经发现EOS用户增长最快的时候是RAM暴涨的那段时间,炒RAM的人进来了。很多人说RAM价格太高,创建一帐户要两百块人民币,开户成本太高会阻碍新用户的进入,但是我个人认为当市场存在赚钱效应的时候,才是大家跑步入场的时候。

同时,关注EOS的朋友都知道,目前EOS上最活跃的DAPP依次是菠菜类、交易所和游戏类,菠菜类和游戏类的DAPP开发团队在开发时都在绞尽脑子设计所发行代币的经济激励模型,由于交易所的存在,DAPP所发行的代币就有了流动性和被市场定价的机会,代币就具备了金融属性,金融属性是非常重要的,至少可以带动一部人从小白变成熟练使用EOS区块链账户和链上DAPP的用户。

从长期来说,随着EOS的发展,除了目前比较活跃的菠菜类、交易所和游戏类DAPP,一定会出现更多和人们生活更息息相关的工具类DAPP,比如带有经济激励模型的媒体类DAPP和社交类DAPP,这些DAPP的价值一定会在一些平台上得到体现和流通,那么交易所就提供了这个功能。

所以,交易所是EOS生态中必不可少的一个重要角色。

c.中心化的交易所和去中心化的交易所哪个更有市场?

我个人认为在EOS的生态中,长期来说,去中心化的交易所会更符合生态发展的需求。

我们可以假设:如果我们穿越到20年以后,DAPP已经成为人们生活中必不可少的工具,DAPP所发行的代币的使用场景已经非常广泛了,那么人们就会愿意持有各种代币,也会有不同的代币互相兑换的需求,那么去中心化交易所方便、快捷、透明和安全的特性相比中心化交易所来说会更为突出。

短期来说,带有OCT功能的中心化交易所也继续会在市场中扮演重要的角色,区块链之外的用户一般都会通过法币兑换数字货币的渠道进入这个行业,所以,带有OCTOCT功能的中心化交易所是用户进入区块链这个领域的重要通道。

4、结语

通过今天的分享,大家对交易所投资也有了进一步的认知。熊市当道,正是我们沉心学习和研究底层逻辑的时候,可以多花时间读书、思考、分享,在行动中期待牛市的到来。

比特币进入死亡螺旋 挖币难度降低将催生新一轮下跌

2018年的冬天,是虚拟数字货币泡沫破碎的冬天,就算是“币王”比特币,也不能幸免。
非小号行情显示,近三个月以来,比特币累计已跌43.99%。经历近期暴跌,12月24号14点5分,比特币单价反弹到4201美元。仅过几天,比特币下跌超过10%。截至12月28日14点50分,比特币报收3580美元。整个比特币似乎正陷入“死亡螺旋”。
比特币进入“死亡螺旋”
12月3日,美国圣克拉拉大学金融学教授Atulya Sarin发表了一篇关于挖矿难度的论文,他认为,最近挖矿难度的下降表明比特币市场已进入“死亡螺旋”阶段。
何为“死亡螺旋”?“死亡螺旋”就是比特币价格下跌将带来矿工流失,矿工流失引起的算力下降会使得比特币网络挖矿难度下调,而挖矿难度的下调将使得挖矿成本降低,最后挖矿成本降低将使比特币价格再迎来新一轮下跌。
通俗地讲,譬如原来是10个人在挖矿,因为效益降低,5个人不挖了,剩下的5个人继续挖。因为比特币网络每个区块的奖励不变,5个人挖就相当于能挖到原来双倍的币。挖到更多比特币的矿工会抛售,而这将进一步增加市场供给,使比特币价格降低。
据btc.com网站统计数据,从11月2日开始,比特币网络已连续三次(11月17日,12月3日,12月19日)大幅度下调网络挖矿难度,总体降幅达32.8%。而就是在此期间,比特币价格发生接连瀑布式下跌。从11月14日的6419美元,降至12月16日的3201美元,最高降幅高达50%。纵观有据可查的历史,上次这样连续3次大幅度下调难度,还要追溯到2011年。
由于价格的下跌,导致矿工退出、比特币网络算力和难度的下跌,而算力和难度的下跌,共识度的降低,进一步加剧币价的下跌。这个“死亡螺旋”,在近期比特币价格上真实上演。
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图片来源:btc.com网页截图
挖币难度越来越低将导致币价新的走低
其实“死亡螺旋”,不仅仅在比特币价格上演,近期整个币圈、矿圈亦然。此前《每日经济新闻》已经报道,世界第二大矿机巨头嘉楠耘智今年7月推出的王牌机型A851,定价2900元,11月就买三送一,12月初直接降至1050元,相当于再打五折。而世界第一大矿机巨头比特大陆,与年初比,多款机型不足一折甩卖,最低甩卖价仅300元。
除了甩卖矿机,近日,多家媒体报道,昔日风光的矿商巨无霸比特大陆,正在大规模裁员。报道称,12月22日,数位认证为“北京比特大陆科技公司”的员工在职场社交平台发帖,称比特大陆将于12月24日裁员。至于裁员比例,前丹华资本董事总经理Dovey Wan援引Ethereum World News一篇名为《比特大陆或身陷痛苦》的报道,并称比特大陆裁员可能高达50%。
12月24日,比特大陆官方对此次北京裁员的回复称,“外界传闻不实,系比特大陆视业务发展情况,进行的年末正常人员调整,未来我们也一如既往欢迎各界人才的加盟。”
纵然已经回应,但随着大量比特币矿工的黯然离开,市场对矿机的需求急剧下降,裁员求生,还是继续按原有规模运转,这显然已是一个无需辩论的话题。
张先生所在的公司是专业挖矿公司,《每日经济新闻》记者联系采访了张先生。张先生讲,“我们现在就运行了2000台机器,70%的机器已关机,就开了挖大零币的机器。”至于比特币,张先生告诉说,“现在挖BTC的最低机器,都是阿瓦隆的A921、A851。我们的S9早被卖了,现在好像就20T以上的机器,还可以跑跑。”
张先生透露,在此前币价高涨时,张先生公司“一个月都是几百万的电费,现在一个月就几十万”。纵然目前使用的是0.45元/kw的超低电费,但张先生还是感叹,“电费贵了,准备换地方了”“若价格一直持续这样下去,所有的矿工都得死”。
关于当前的币圈状态,资深币圈人士曹先生告诉《每日经济新闻》记者,“币价不断下跌,主要是因为后续的新人和新资金很明显已经不足了,整个圈子进入了存量互割的阶段。”

加密货币投资者的损失可以抵消税收

对于加密货币投资者来说,在糟糕的一年中,如果他们懂得如何适当地记录和归档,币价下跌的损失可能最终抵消税收,为他们节省大量资金。根据美国税法,2018年获得“rekt”的对于加密货币投资者来说,在糟糕的一年中,如果他们懂得如何适当地记录和归档,币价下跌的损失可能最终抵消税收,为他们节省大量资金。。


关键是,美国国内税务局(IRS)将加密货币归类为商品而不是货币,因此加密货币交易的征税方式与股票、土地和类似资产的销售处理方式类似。

有利的国税条例

与这一资产类别相关的税种是资本利得税,短期利得税高达40.8%,长期利得税高达23.8%。每当某项资产卖出的价格高于持有人购买该资产的价格时,就要征收。换言之,如果投资者几年前以1500美元的价格购买了10个BTC,并决定在2018年以4000美元的价格出售,那么资本利得税将从它们将实现的25000美元利润中征收。

另一方面,根据国税局表格8949的报告框架,如果加密资产最终以亏损形式出售,则损失额可从其所有商品投资活动的资本利得税总负担以及个人所得税(后一种情况中为每财政年度3000美元)中扣除。投资者也可以将这些损失转入下一个财政年度,并在个人所得税的情况下抵消他们的税负。

更为重要的是,加密资产不受“洗刷销售”规则的约束,该法规禁止投资者在处置亏损资产后30天内购买证券。这意味着,投资者出售其部分加密货币持有,将损失记录在IRS表格8949上以征税,然后在不久,通常是在几个小时内再买回是完全合法的。

为了从该框架提供的优势中获益,对于投资者来说,保持其在一个财政年度中所有加密货币交易活动的详细和准确记录是很重要的,如果投资者不能真实地记录,那么可以使用数量不断增加的加密货币会计软件解决方案之一来完成。

有暴跌也有进展,8大突破回顾比特币的2018

对比特币来说,今年是两极分化的一年:尽管价格下跌了83%,但其依然在2018年取得了重大的进展。当投机者看到价格不断下跌的时候,他们就看不到比特币网络取得的成就了——但无论价格如何,比特币的发展仍在继续。

在过去的1年时间里,比特币的普及率更广了,机构投资者开始参与进来,代码改进也在继续,这些都证明了其美好的未来。

2019年即将到来,本文列出了比特币在2018年的“光辉岁月”。

1. 隔离见证普及率

隔离见证(SegWit)是比特币协议升级,在去年夏天正式激活。这次升级让比特币区块处理的交易数量得到了提升。

隔离见证通过让交易变得更“轻”来减少其所需要的容量,因为其不再需要包含见证信息,同时还支持闪电网络等二层技术方案。

隔离见证普及的主要障碍在于钱包和交易所必须从传统的比特币地址向与隔离见证兼容的地址转型。今年,几乎所有大型交易所和钱包商都开始接受隔离见证地址,包括Coinbase、Bitfinex、Ledger和Trezor等。隔离见证的普及率也从10%增加到了40%。

这对比特币来说是一大进展,尤其是当初隔离见证的激活还经历了很多波折。

2. 机构投资者的参与

今年,比特币ETF没有通过被认为是一大缺憾,但我们的确看到了越来越多的机构投资者开始接受比特币。富达投资、耶鲁大学、纽约证交所和Square Inc.都对这一领域有着浓厚的兴趣。

富达投资专门面向机构投资者推出了比特币和以太坊等资产的服务平台,该投资公司目前管理的资产已经达到了7.2万亿。

耶鲁成立了一支3000万美元的捐赠基金,在加密资产领域进行了战略投资(据悉,比特币占到了最大的投资比重)。

纽约证券交易所的母公司洲际交易所宣布成立一家专注数字资产的公司Bakkt。Bakkt将于2019年1月推出一款可单日进行实物交割的比特币期货产品。该公司还表示其将和星巴克、Boston Consulting Group和微软一起,为这一行业的发展提供支持。

Square Inc.研发的移动支付服务The Cash App从今年开始允许美国地区用户买卖比特币。Square的CEO Jack Dorsey同时也是推特的CEO。目前The Cash App已经登上了iOS和安卓设备下载量排行榜的第一名——这是非常重大的进展,因为投资者买卖比特币变得更加方便了。

3. 闪电网络普及率

对于大多数比特币支持者来说,闪电网络是他们首选的二层扩容方案。目前质押在该网络上的比特币价值已经超过200万美元,其节点数量也实现了从0到4400的飞跃。

4. 算力增长

今年,比特币网络算力增长了近60%,这就意味着在重要基础设施方面的投资力度越来越大,比特币网络的安全性和可预测性就会越来越高。

算力的提升意味着网络越来越健康,发动51%攻击也会越来越难。比特币网络算力的增长可能是因为挖矿巨头的入场带来了更多设备引起的。今年我们同时见证了算力和挖矿难度的新高。

5. 代码进展

Schnorr Signatures的进展以及一些重大漏洞的修复是今年比特币发展的重点。短期内Schnorr Signatures可能不会被整合到Bitcoin Core中,但这一代码进展为比特币扩容问题提供了隐私方面的解决方案,预示着数字账本隐私技术迈出了重要的一步。

这一代码进展让比特币隐私交易成为了可能,隐私是目前比特币缺失的一环。bitcoin Core开发者正在不断寻求改进该网络的方案,从未停止“折腾”。

除此之外,Core开发者还成功修复了一个遗留在bitcoin Core长达两年的代码问题,并且进行了信息公示。他们还帮助bitcoin Cash修复了漏洞。

6. 更多独立用户

地址数量通常都会用于衡量比特币的普及率,这一数字在今年增长了50%。

不过,需要注意的是,这不是衡量普及率的准确方法,因为一个用户可以持有多个地址;但这依然是目前最有效的统计方法。

即使市场处于寒冬,比特币的普及依然没有停止。“什么是比特币”在某些国家登上了2018年比特币热搜榜。

7. 激烈的竞争

2017年,我们见证了比特币历史上最具争议性的硬分叉——bitcoin Cash(BCH)分叉。分叉之后,很多人都认为BCH在价格上能够超越比特币。

而到了2018年,BCH的价格大幅下跌,网络出现了分裂。虽然人人都会有不同的看法,但许多社区参与者认为,这些分歧对网络未来的发展是正面的。

BCH并非比特币唯一的“挑战者”——而2017年ICO狂热过后,比特币的市值占比已经增加了16%,创下了新高。

8. 手续费更低

今年,比特币平均手续费从28美元减少到了0.3美元,这在很大程度上是比特币价格下跌引起的。以比特币来计算,该网络的平均交易费用下降了约97%,这对新入场的用户来说显然更加友好。

手续费降低对比特币来说是好事?或许吧。一方面,手续费对保护网络安全来说十分重要——是除区块奖励以外驱动矿工行动的因素。比特币总量达到上限之后,区块奖励就不存在了,手续费激励将成为矿工的唯一收入……保护网络安全的方式只有两种:手续费或通胀。

另一方面,去年比特币手续费暴涨到了50美元,而且交易确认需要等上好几个小时的时间,因此,比特币的速度和交易成本成为了人们诟病的对象。

为了优化用户体验和安全性,网络费用基准无疑是至关重要的一点,我们在2018年或许已经达到了一个合理的范围。

总结:前路漫漫,Hodl住

比特币的这8个进展预示着其将有一个更加光明的前路。一年后,或许我们会回忆起比特币在2018年熊市期间取得的最大“成就”之一,就是其价格低到足以让我们囤积更多。

2019年我们可以看到Bakkt实物交割的比特币期货产品;或许比特币ETF可以通过;闪电网络也将面临更迅速的增长。

抱紧手中的比特币,明年或许又是大幅波动的一年。

区块链那些事儿:少谈些投资,多谈些应用

最近,比特币价格跌破了挖矿的成本价,现在用“凉凉”二字都不足以形容数字货币的萧条景象。有人质疑,没有了数字货币的支撑,区块链是否还有价值。我觉得,这反倒是一件好事,数字货币的喧嚣冷却下来,链圈的活力才可以真正释放出来。不发币的区块链,当然还是区块链。

回想2000年的互联网泡沫,一大堆“.com”公司出现,股价飙升和买家炒作的结合,以及风险投资的广泛利用,创造了一个温床,使得这些企业摒弃了标准的商业模式。风投家目睹了互联网公司股价的创纪录上涨,故而出手更快,不再像往常一般地谨小慎微,选择让很多竞争者进入,再由市场决定胜出者来降低风险。

比特币的疯狂上涨,很像当年的互联网泡沫,资源快速聚集到了数字货币领域,缺少了理性的思考和判断。

但随着比特币价格的一路狂跌,泡沫退却,正是一个大浪淘沙的过程。区块链技术的发展潜力巨大,不会也不应该在虚拟货币这一颗树上吊死。区块链技术真正发挥价值,应该也会像云计算、大数据、人工智能一样,遵从一定的发展路径。有泡沫不一定是坏事,泡沫破灭也不是一定是坏事。

那些原本可能会进入到数字货币的资本,可能会回归理性。部分资源向链圈转移,就会成为自然而然的事情。

因为熟悉和习惯的原因,资源的导向往往会进入跟过去相近的领域。互联网投资人,在移动互联网崛起的时候,就会不自觉的走向移动互联网,关注大数据的投资者,也会自然而然去关注人工智能。

众所周知,区块链技术是从比特币应用里剥离出来的,区块链是最接近数字货币的领域,也是资本最容易转向的领域。资源回归理性的时候,实际上也是区块链技术开始进入到真正一决高低的时候。

区块链应用的落地,应用场景在哪里,解决方案是不是真的靠谱,在喧嚣过后,更容易让人看清楚。

在最黑暗的熊市深渊里,你或许能做出最正确的决定

在这个熊市最黑暗的深渊里,你现在所做的投资、学习和决定都可能是你做过的最好的决定。

2017年的今天,加密货币与区块链曾是人们趋之若鹜的财富圣地,而2018年的现在,在熊市的冲击下,人们却开始思考这个行业存在的理由。

跟去年12月期间疯狂市场相比,2018年的漫漫熊市对于大多数加密货币交易者来说可能痛苦万分,即使是最热忱的比特币信徒在这漫长的低迷期都会容易感到沮丧。

虽然这场洗牌对大多数人来说可能是很痛苦的,但对整个加密货币生态来说或许不是什么坏事。因为熊市尘埃落定,那么这个行业就注定要清除大量不必要的噪音,把真正的资源集中在有价值的项目上。

随着2017年末出现了巨大的加密货币热潮,该行业充斥着一大批滥竽充数的项目,还有许多运营的不那么出色的区块链项目。

但在熊市之下,这些滥竽充数的空气项目就会加速死亡,不仅是那些空气币,以前在牛市你所崇拜的那些区块链权威专家、行业分析,在这种时候,你就可以一眼分辨出这些人到底是有真才实学,还是以圈钱为第一目标的所谓的“砖家”。

而且在这种行情下,失去了令人激动兴奋的市场行情,你可以真正静下心来学习关于区块链和加密货币的一切,因为真知往往在浪潮之后才得以涌现。

例如改进你的技术分析,学习市场上的各种交易方式,识别能够真正决定的市场反转的迹象,这些都会在下一次牛市中给你带来超过10倍的回报。

所以,现在熊市带给我们最大的价值就是让我们主动去学习这个市场运行的规律及轨迹,更进一步的是熊市给了我们深度思考区块链所能带给社会的真正价值。这些都是我们在疯狂的牛市探索不到的真知。

此外,熊市之下也能让我们有时间去发现新的精彩世界。

区块链世界是一个美妙的世界,它能带给你财富、知识。但是它会耗费我们大量的时间和精力。因为去年牛市中疯狂的财富效应,我们似乎醒着的每一分钟眼睛都在盯着屏幕,生怕错过时代最大的风口。三点钟区块链无眠社群就是一个典型的例子。

但是在熊市时,我们完全可以把它当做一个休息的机会,远离屏幕,走出房间。参加一项新的运动;远足;读书;报名夜间课程;追求那些你以前一直想要追求的东西。

引用Ferris Bueller一段话,“人生太匆匆,若不偶尔停下来看看周围,你会错过很多风景。”区块链不会跑,如果你对区块链是真爱,你离开是什么样,它就会是什么样地待在那里。虽然我们无法控制市场的情绪,但是我们可以控制自己的。花点时间,理性地选择你要关注的东西,这既是在指推特加密货币圈里,也是在指现实生活。在这个熊市最黑暗的深渊里,你现在所做的投资、学习和决定都可能是你做过的最好的决定。

DApp开发乱象:假冒Fomo3D技术团队,数十家媒体拉人头

熊市之下,币圈低迷,DApp 开发的世界则乱象丛生。

“那就是一个假的诈骗网站。”听到 Plus Winner 由 Fomo3D 技术团队研发,Fomo3D 成员给 Odaily星球日报的第一反应是,假的。

12 月 10 日晚,一个自称是“原 Fomo 3D 技术团队研发的新款智能合约游戏” Plus Winner 横空出世。

这是一个基于以太坊开发的游戏类 DApp,据 Odaily星球日报调查发现,其游戏规则和资金盘、传销盘无二,分为静态收益和动态收益,前者即分红,后者则是通过“拉人头”获取。

近日,Odaily星球日报联系到 Plus Winner 的背后推手,问及数日前黑客攻击导致投资者受损,对方却称,那只是团队的一个“幌子”,背后是一个“主动升级的策略”。

假冒知名开发团队、假装被黑客攻击、请数十家媒体为其站台、拉人头、变相传销……Plus Winner 背后谜团重重。

而在揭开 Plus Winner 背后真相的同时,Odaily星球日报还发现,熊市之下,币圈低迷,DApp 开发的世界则乱象丛生。

假冒 Fomo3D 团队

“熊市送温暖……投资 0.1~10ETH 即可躺着赚钱。”12 月 8 日,玩家安妮(化名)在朋友圈写道,附图为一张入群二维码,群名叫“ Plus winner 爆破矿工首发”。

Plus Winner 是一个新款智能合约游戏,“以投放‘炸弹’方式开采量子石基金矿池,来获得多项收益”。

游戏规则简单,玩家充值以太坊购买炸弹,一个炸弹等于 0.1 个ETH,最多购买 100 个。

然后倒计时 24 小时,玩家每购买一个炸弹,引爆时间增加 30 秒,每位玩家购买子弹费用的 5% 将自动转入量子石基金矿池。矿池奖金为引爆前最后一名玩家所得。

该玩法和半年前火爆的资金盘游戏 Fomo3D 类似,Fomo3D 刚出生时,以倒计时和分红奖励为噱头,被业内称为著名的资金盘游戏。

在 Plus winner 一份由诸多玩家统一传播的推介语上,其的确写着,该游戏由原 Fomo3D 技术团队研发。

Odaily星球日报记者曾登录 Plus Winner 官网,其 UI 页面简陋、配色和排版十分混乱,让人很难相信其跟成熟的 Fomo3D 出自同一开发团队之手。

Dappreview 创始人牛凤轩向 Odaily星球日报称,这个游戏不可能是 Fomo3D 团队开发的,因为 Fomo3D 团队应该不是中国人。他曾在聊天软件 Discord 上和 Fomo3D 团队沟通,对方聊天的方式和发布的中文内容“一看就是谷歌翻译的”。

但在 Plus Winner 官网的新人指引视频里,是一位操着湖南口音的男子在讲解“如何在火币交易所购买 ETH”。

12月15日,Odaily星球日报曾向 Fomo3D 团队求证此事,对方直接回应:“这是一个假的诈骗网站,几乎所有的山寨网站都宣称他们是 Fomo3D 技术团队开发的,但我们开发人员只有3个。”

砸钱“拉人头”

一个假冒 Fomo3D 团队的游戏,上线却被推广得颇为火热。

据其团队公告,这款游戏甫一上线“注册量与交易量远超同类其他任何游戏”,上线 1 小时内“平台充值量已超过 2000 多枚 ETH,注册玩家 3000 多个”。

熊市之下,这份数据让人惊叹。据 Dappreview,12 月 13 日以太坊上日活最高的游戏是 My Crypto Heroes,其24小时交易额为0,7天交易额也仅为 178 ETH,完全不敌 Plus Winner。

就在 Plus Winner 顶冒着原 Fomo3D 技术团队的光环招揽财富时,却有三十余家币圈媒体为其发布快讯,营造声势。

币圈媒体运营胡初(化名)向 Odaily星球日报透露,12 月 11 日晚,在一个 30 余人的币圈媒体群里,一个叫做“plus winner 小秘书”的人动辄发送百元以上的红包,“一晚上发了几百个包”。

紧接着,12 日 12 日中午,链一财经、万链之家等数十家币圈媒体还为 Plus Winner 重启发布快讯。快讯简单统一,称 Plus Winner 恢复数据后再次冲高,游戏流水5600 ETH,奖池已经达到 280 ETH,约合 20 万元。

此外,在 Plus Winner 的推广社群里,流传着这样一个视频,视频显示 12 月 12 日,链一财经、币桃、币小白、万链之家等三十余位币圈媒体相关人士同时发布了 Plus Winner 的快讯截图及拉新链接。

胡初将这种行为叫做“炸群”。项目方让媒体统一时间发布相同推广内容,以此在朋友圈形成蔚为壮观的刷屏现象,这被叫做“开车”。结束后,媒体凭借发布内容的截图向项目方锁取”车费”。

事实上,除了项目方红包奖励外,这些币圈媒体人士还拥有游戏的额外奖励。按照 Plus Winner 的拉新规则,上述人士将至少拥有被邀请者充值额 10% 的奖励。所以这些人大多建立了自己的拉新社群。

不过,就在被拉进群的投资者们热闹地投入资金参与到 Plus Winner 这款游戏中时,12 月 10 日深夜,Plus Winner 突然出现故障。在一次宕机后,游戏官网陷入崩溃,而游戏玩家们的资金则不知去向。

次日中午,团队公告称故障源于黑客攻击,游戏已于当日下午两点重启。

之后,支持 Plus Winner 的币圈媒体还跟他们“闹掰了”。

“这个项目谁做的,这么弱智,这么低能,不是一手项目么,把媒体当傻子玩么,是不是把媒体都当傻子?”12 月 13 日晚上 7 点,币圈媒体从业者白菜(化名)在一个群里控诉。

一个名为“币圈美少女”的人还发布文章《黑心项目方 PLUSWINNER 10 元羞辱遭币圈媒体联合封杀 项目方已跑路》,内容显示,Plus Winner 一开始联系近百家媒体为其发声,而后“项目方因己之过,遭微信屏蔽,借口拒结宣发,引发众怒,遭到币圈媒体联合封杀”。

胡初称,Plus Winner 本来承诺给其 50 元,结果只给了 10 元,他找“plus winner 小秘书”理论了几句,结果被其拉黑。

“我不要币了,拜拜。”胡初最后退出了自己发起的“打新”群。

典型的传销游戏

Plus Winner 的幕后玩家之一是一名叫做卢国军的人。

卢国军的朋友圈里充斥着藻相许、NK 细胞、醉苗香等传统生物传销项目,也有幸运赛车博彩网这类博彩网,此外还有 Vpay、宠物马等区块链新型游戏模式。而这些都是他的客户。

卢朋友圈还显示,其先后参与过电商、O2O、AI、共享概念、小程序等软件开发,一个曾经火爆的“风口”也没错过。

今年 2 月,卢开始接触区块链。“区块链、密码学、去中心化、分布式账本、公式(共识)机制、双花、分叉、智能合约、哈希值、Token,词穷先谈谈这些先”,他曾在朋友圈写道。

“区块链搞起,像前海填海填到大厦耸立。”卢国军曾写。两个月后,他就开发出一款区块链宠物马养成游戏。

12 月 15 日,Odaily星球日报联系到卢国军,他表示,Plus Winner 由他们团队自己开发运营,而声称遭受黑客攻击,是为了掩盖系统存在安全问题的幌子,背后是主动升级的策略。

“我们比 Fomo3D 模式更加好。”他颇为自得地说。

事实上,比起 Fomo3D,Plus Winner 的推广运营模式更像传销。和 Fomo3D 系列游戏类同,Plus Winner 玩家邀请好友可获 10% 左右的人头奖励。此外 Plus Winner 还有 20 层的推广奖励和 10 层的轮回奖,和传销活动中的拆分盘极为相似。

DApp开发乱象:假冒Fomo3D技术团队,数十家媒体拉人头

12 月 15 日,卢国军还向 Odaily星球日报介绍,若想与其合作,有两种方式,一是用 50 万元直接购买 Plus Winner 系统;二是免费提供系统给合作方运营,但需抽佣总流水的 3%~5%。

Odaily星球日报还曾在搜索引擎上输入 Plus Winner,在深圳百姓网发现了一条名为“ PlusWinner 区块链系统源码开发”的帖子。

该帖由深圳市鑫世通网络科技有限公司发布,称提供 PlusWinner 区块链系统源码及模式定制服务,报价 1 万元,并表示“此类软件系统(Plus Winner)可以开发”。

相关工商资料显示,深圳市鑫世通网络科技有限公司背后股东是谭平和卢国军。在不同网站,卢国军分别以小龙、卢小龙、卢先生等不同身份示人。

深圳市鑫世通网络科技有限公司其实是一家技术外包公司,其官网显示,该公司提供 Vpay 速通宝、虚拟币交易系统、农场游戏、拆分盘等项目开发服务。

为什么这样一个明显的传销盘,却能获得这么大范围的扩张?

“急于想赚钱回本,因为熊市找到能赚钱的项目不容易。”一位投资者向 Odaily星球日报表示,这位投资者在 3500 元的高点买了ETH,至今“没舍得割肉”,Plus Winner 是他最初觉得为数不多能看到回本可能的项目。

熊市 DApp 开发乱象

眼下,在这个项目方、资本、基金投资纷纷冬眠、缄默少行的熊市,只有资金盘和博彩 DApp 还层出不穷,而它们也正是利用了上述投资者急于赚钱回本的心理。

根据 Odaily星球日报此前所写《区块链与传销不得不说的故事》一文,传销模式的兴起跟俄罗斯 MMM 时代背景均是在国家经济改革前后、货币大幅贬值之时。

“尽管它( Plus Winner )的实质就是典型的资金盘博弈,难登大雅之堂,但它确实从人性的角度,巧妙的满足了人性中与生俱来的贪婪和赌性。尤其这个投资热点不多的熊市里,给投资者提供了一个充满想象力的期待。” Plus Winner 官网如是说。

实际上,Plus Winner 一直漏洞百出,其自上线伊始就 BUG 不断,但还是挡不住人们想要暴富的心理。

12 月 10 日晚上 8 点,Plus Winner 上线三分钟后即出现故障下线,当晚 10 点,游戏再次上线,一小时后再次宕机。

DApp开发乱象:假冒Fomo3D技术团队,数十家媒体拉人头

Plus Winner 团队对故障的解释是遭受攻击后的下线排查。“plus winner 小秘书”告诉胡初,是因为黑客攻击。

不过,DApp 遭遇故障,投资者损失惨重,而“黑客攻击”这个说法似乎已经成了项目方应付投资者们惯用的“挡箭牌”。

据区块链安全公司 PeckShield 数据显示,12 月 14 日清晨 5 点 57 至 8 点 57,黑客采用交易回滚攻击手段,向 EOS 竞猜类游戏 kittyfishing 发起 91 次攻击,获利 558.85 个 EOS。此外,另有两款竞猜类游戏也遭受数十次同类型攻击,损失数百 EOS。

一位业内人士对 Odaily星球日报分析,熊市,黑客攻击的高发时段。因为投资人没有好的投资标的,黑客也失去了其他收入来源,所以攻击比较频繁。

12 月 11 日下午 2 点,Plus Winner 重启,但是数据已被全部清空。

“游戏第一天三分钟就赚回来了,重启后到现在还没回本。”安妮说,“游戏重启了一轮,大家都没玩了。”

截至 12 月 13 日下午 7 点半,Plus Winner 玩家们累计投入 6009 个 ETH,倒计时为 12 小时,而 12 月 14 日下午 1 点半,累计投入值是 6017.1 个 ETH,增加投入 8.1 个 ETH,合算下来,游戏应该已经结束。但游戏却依然进行,倒计时又更改为 20 小时 20 分。

“这游戏肯定是骗钱的,第一批(进入)都没赚钱,设置的游戏时间随意更改。”另一位玩家 Darren 说。

很少有人再为 Plus Winner 投入炸弹,游戏已经进入“垃圾时间”。

而另一边,Fomo3D 创作团队在 12 月 13 日宣布推出新款游戏 ghost3D。

无论是熊市还是牛市,击鼓传花的游戏资金盘游戏永不停息。

IPO之路再受阻:铁面的港交所与无奈的比特币矿厂

有消息人士称,2018年的熊市凸显了加密市场的剧烈震荡,这使得港交所对于这类公司的上市感到紧张。

三大矿机厂商集体赴港IPO进程远没有想象中的美好。据coindesk消息,参与谈判的人士称,香港联合交易所(HKEX)不愿批准中国比特币采矿设备制造商的首次公开募股(IPO)申请。

继2017年加密货币市场繁荣之后,矿业巨头嘉楠耘智,亿邦国际和比特大陆分别于今年5月,6月和9月申请赴港IPO。特别是比特大陆的申请被视为一个分水岭时刻,因为它标志着一个主要的加密创业公司第一次试图上市。

有消息人士称,2018年的熊市凸显了加密市场的剧烈震荡,这使得港交所对于这类公司的上市感到紧张。嘉楠耘智的申请已经失效,另外两家在说服香港交易所方面面临很大的障碍。交易所对批准这些比特币矿业公司非常犹豫,因为该行业非常不稳定,即它们可能在一两年内不复存在。港交所不想成为世界上第一个批准这一计划、并让它夭折的交易所。

港交所发言人指出,交易所并未对个别公司或个别上市申请作出评论。比特大陆也拒绝发表评论,理由是其处于上市缄默期,而嘉楠耘智和亿邦国际在截稿前也没有回应CoinDesk的采访。

退一步说,香港的IPO进程始于一家公司向港交所提交招股说明书草案。然后交易所将开始与申请人进行反复的谈话和提问。

如果申请同时获得香港交易所和香港金融监管机构——香港证监会(SFC)的批准,此案将进入上市听证会,在听证会上,决定发行规模和股价,然后对外公布。

然而,如果申请人在提交申请后6个月没有进入上市听证会,则申请将失效,这意味着该案件不再有效,不过,如果申请人仍希望继续筹款,可以选择稍后重启该案件。

去年11月,该公司在5月份提交上市申请6个月后未能出席上市听证会,此后该公司的申请便宣告失败。6月24日提交的亿邦国际,距离6个月的窗口期结束只有两周了。其中最著名的比特大陆差不多是六个月周期的一半。

该消息人士表示:“目前,我认为他们中没有人能够出席上市听证会。”他指出,港交所和香港证监会都必须签字。“如果任何一方不批准,你就无法出席上市听证会。”

障碍高存

熟悉港交所IPO流程的律师表示,港交所对矿业公司上市的犹豫是可以理解的。

除了金融业绩记录等基本上市要求外,香港交易所还专注于“业务的适用性和可持续性以及业务对散户投资者的风险,”Baker McKenzie律师事务所合伙人Ivy Wong表示。

她说:“我曾见过一些个案,申请人可符合过去三年的基本上市条件,但未能令港交所相信其业务是可持续发展的,而港交所亦不愿批准其上市。”

国际律师事务所Ashurst驻香港合伙人、经常与上市公司合作的律师Frank Bi也认同这一点。

他表示:“香港交易所将特别谨慎,对比特币矿业公司在香港IPO引发的监管不确定性感到担忧。再加上最近比特币价格所反映出的潜在市场投机行为,这个行业的可持续商业模式更难呈现。”

亿邦国际和比特大陆都没有披露今年第三季度的财务数据,当时加密货币市场开始出现明显下滑。“如果他们的收入、利润或亏损大幅下降,他们就必须披露这一点。”这是令双方担心的事情。该消息人士进一步解释说,“该交易所实际上是在利用加密市场目前下跌的事实,因为虽然它不想批准这些申请,但它没有理由直接拒绝。他们正在做的是拖延案件。如果市场继续上涨,交易所可能会因为整个行业的表现而被迫批准这些案例,但由于市场下滑,这些公司真的必须证明这个行业是如何可持续的。”

香港交易所一直以审慎审查申请人的业务及其可持续性而闻名。Bi表示,香港IPO延迟的两个常见原因是申请人未能就港交所的满意程度和市场状况提供尽职调查和信息披露,而港交所的实际估值与现有投资者希望的退出价格不同。

业务不仅限于采矿?

根据提交给港交所的备案文件草稿,比特币矿商试图向港交所证明其商业模式是合理的一种方式,展现自己拥有多种业务,例如人工智能、电信和区块链的研发。

例如,比特大陆在招股说明书草案中宣称自己是“人工智能芯片行业的有力竞争者”,有可能加入英伟达(NVIDIA)和谷歌等科技巨头的行列。该公司在文件中表示:“凭借我们在ASIC芯片设计方面的成功和专业知识,以及强大的研发能力,我们已将重点扩展到AI的革命性领域,并取得了令人鼓舞的成果。”比特大陆表示,它在2017年第二季度推出了自己的试点AI芯片BM1680。但据参与谈判的消息人士透露,港交所对这种说法并不买账。

Bi对此表示同意并指出:“尽管这些公司已经发表声明,将业务模式扩展到加密采矿以外的领域,但与加密采矿相关的活动和加密资产仍可能占其收入的大部分。另一个可能损害这些公司获得批准机会的因素是,它们持有的大量加密货币在过去6个月大幅贬值。再加上商业运作的有限记录,以及最近加密价值的大幅下降,可能意味着监管机构将特别密切地审查他们的业务。”

例如,比特大陆披露,截至今年6月30日,它拥有8.869亿美元的加密资产,包括比特币、比特币现金、以太、莱特币和dash等。crypt – economics Explorer的数据显示,所有提到的加密货币都出现了至少50%的大幅下跌。其中,比特币现金在最近的硬分叉战争后跌幅最大。值得注意的是,比特大陆在领导比特币现金ABC阵营中发挥了重要作用。

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(比特大陆主要数字资产下跌情况)

该消息人士指出:“持有加密货币对案件无助,只会增加更多风险,现在不只是收入存在风险,资产负债表也面临风险。”

市场先行者

当然,上市对中国矿业公司来说不一定是生死攸关的事情。

三大矿机厂商希望获得监管机构的批准,并获得上市公司的地位。但就真正的融资需求而言,他们实际上拥有相当多的资金,因为他们在过去一年赚了很多钱。业内消息人士指出。实际上,2017年的繁荣帮助中国的矿业公司创造了指数级的收入和利润增长。

比特大陆、嘉楠耘智和亿邦国际去年的利润分别为12亿美元、5,600万美元和6,000万美元。此外,这一显著增长还导致这些公司对关键高管的薪酬大幅增加。据备案文件显示,Bitmain创始人詹克团(Ketuan Zhan)和吴忌寒(Jihan Wu)分别获得了2,270万美元和2,040万美元的可自由支配奖金,而他们的年薪都是2.7万美元。

Wong表示,企业寻求IPO的原因可能各不相同——一些是为了吸引公众的注意和在市场上的存在,而另一些则是为了筹集资金和实现收益。我猜测,它们(矿商)的理由可能很复杂,再加上它们希望开创市场先例,成为市场的先行者。更广泛地说,现在判断这些加密公司的成败还为时过早,因为市场还相对年轻,我们还没有看到它们是如何出现和发展的。无论如何,它能够为投资者提供更多的投资选择,满足市场上不同的风险偏好,这是一件令人兴奋的事情。”

币圈明星项目被关停,监管的大刀才刚刚举起!

跟大部分创业公司一样,币圈的项目在风口中诞生,在寒冬里死亡,也有的铆足了劲儿准备熬过这个冬,但谁也不知道监管和春天哪一个会先来临。

上周五美国币圈发生的一件事又让我们打了一个哆嗦:著名稳定币项目Basis的团队发布公告,罗列数条SEC监管给项目带来的压力,承认Basis项目不得不关闭,并决定将资金返还给投资者。

Basis曾获得贝恩资本、谷歌创投、光速创投等知名投资公司的投资,是2108年十大IC0明星项目之一,在今年4月份筹集了1.33亿美元,也是当时稳定币项目中融资最多的一个。

本以为它能与USDT在稳定币市场一战高下,没想到却在监管阴影下提前“自刎”,那么Basis到底是触犯了哪一条监管规定呢?

Basis在设计代币模型的时候,为了维持稳定币的价格,增加了“稳定债券代币”和“稳定股票代币”两种代币模式,也恰恰是这一点会促使美国SEC将代币定性为“证券型代币”,而Basis当初融资的时候并没有将代币注册为证券,如果继续下去,也逃不过关门大吉的结局。

与其整天担忧自己命不久矣,不如自己先做个了结,值得称赞的是这个了结做得很漂亮:Basis按照约定退还投资者资金,而且是以融资时的现金价值退还,也就是说投资者能够一分不少地拿回本钱。

事实上,这已经不是第一个因为美国SEC监管而产生波动的项目了:

11月8日,SEC处罚EtherDelta以德交易所30万美元的赔付金和7.5亿美元的罚款,理由是未经注册就成立交易所;

11月17日,SEC将CarrierEQ和Paragon两IC0公司的代币性质改为证券型,并让他们把融的钱退给投资者;

11月30日,SEC对Mayweather、DJKhaled两个项目提起诉讼,理由是没有披露ICO融资情况;

12月8日,SEC处罚CoinAlpha基金5万美元的罚款,理由是出售没有注册的证券;

12月13日,SEC处罚AriseBank公司的两名高管270万美元的罚款,理由是涉嫌欺诈性IC0;

……

不难看出,美国对币圈监管的声音越来越响亮,而“未注册的证券型代币”则是SEC判定案件的杀手锏,现在美国的项目方唯恐自己被定性为证券。

那么为何SEC不在IC0盛行时颁出监管条例,而是选择在市场不景气的时候正本清源呢?

原因是美国当局从没停止摸索监管的脚步,如今“清理市场”是投资者最迫切的需求。

IC0作为一项新兴的融资方式,且当时还没有变成大众投资品,SEC并不想一棒子打死,而是采取“谨慎开放”的态度,一边让其自由发挥,一边加之以适当监管。今年7月,SEC就警告过大家:“在某种情况下,数字货币是一种证券,如果没有SEC注册或者豁免,它的发行就是违法的。”只不过当时介于没有明确的法律条例,SEC并没有处罚过谁。

接下来的这几个月我们也看到,随着市场行情急剧向下,项目方跑路、诈骗、不作为、被盗等现象频发,“保护投资者”就成为SEC的首要任务,所以SEC开始像对待传统的投资资产一样对待加密货币,保护散户、让市场变得公平。

SEC曾透露,它们已经暗中对数十个项目进行调查,随着具体政策的出台,“被整顿”的项目会逐渐露出水面。

昨天,美国政府执法辩护和证券诉讼律师Jake Chervinsky在推特上表示:

每一个曾通过公开销售代币筹集资金的加密公司目前都面临被迫向其初始投资者偿还所有资金的风险。各家公司的风险水平可能不同。但所有公司的风险水平都不为零,并且都是“悬而未决”的风险。”

加密对冲基金Pantera Capital Management也表示,它投资的币圈项目中,约有25%可能违反了美国证券法,并可能不得不向投资者退还资金。

监管只会越来越严格。我们在未来会看到很多美国IC0过的项目方 “退钱保平安”当然有没有还钱的能力是另外一回事儿了。而那些抱有侥幸心态不退钱的项目方,则可能面临诉讼、罚款以及牢狱之灾。寒冬已来,监管未凉,相信阵痛之后,将是一个更公平的市场。